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Pues la verdad es que no tiene mucho más que comentar este post, un portal del mityc donde puedes buscar por provincia, localidad o código postal dónde comprar la gasolina más barata…
http://geoportal.mityc.es/hidrocarburos/eess/
He puesto el logo del Mityc porque no quedase tan justito el post, pero vamos, que merece la pena, saber que en camino al trabajo encuentras la gasolina 7 céntimos más barata tiene su punto.
Una buena herramienta parra favorecer la competencia!
Si yo tuviese 300.000 € en mi cuenta corriente, además de dormir más tranquilo podría ir mañana al banco y decirle al banquero, oye, cómprame Bonos del Estado a 10 años y me darían una rentabilidad anual del 4,6%
Sin embargo, si comprase un piso por ese dinero como inversión apenas sacaría un 3% Entonces, ¿quién va a comprar un piso para obtener una inversión con menos rentabilidad y más riesgo? Nadie, creo.
¿Qué tendrían que hacer entonces los pisos para poder obtener la misma rentabilidad con mi dinero que con los Bonos del Estado? Muy bien, eso mismo, bajar de precio.
Al final los Bonos del Estado lo que nos ofrecen es una inversión segura en el largo plazo, algo parecido al mercado inmobiliario y precisamente por tratarse de herramientas de inversión similares podemos tomarlas como formas de inversión alternativas, o una u otra, obteniendo en cualquier caso el mismo resultado, una inversión estable y duradera.
¿Y entonces por qué no bajan los precios de los pisos para ajustarse a la rentabilidad del mercado de Bonos del Estado? Pues muy fácil, porque el que compró en su día un piso lo hizo a un precio superior al que hoy tendría que tener para ser un producto rentable como inversión y mientras no les duela pues aguantan, conclusión, no hay mercado inmobiliario, y no hay que ser excesivamente sesudo para darse cuenta de esto.
De hecho si tomamos Agosto como referencia, cuando los Bonos a 10 años estaban al 4,00% de rentabilidad y lo comparamos con la rentabilidad a día de hoy 4,60% el precio de un piso debería caer en un 15% aproximadamente, justo el aumento de rentabilidad del Bono.
Así, si yo me hubiera comprado un piso en Agosto a una rentabilidad del 4% (algo harto imposible al precio al que están los pisos) y hubiera pagado por él 300.000 €; ahora para obtener la misma rentabilidad de los Bonos a 10 años, mi piso tendría que costar unos 260.000 €.
Estos números los puedes calcular tú mismo haciendo un VAN muy sencillo, te dejo los pantallazos tomados de www.veinticincouno.com para que lo pruebes:
Rentabilidad en Agosto:
| Mi Brix: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Rentabilidad en Noviembre:
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Lo sé, con esto del Mundial no publico un post, pero por lo menos esta vez merece la pena, y es que ni me pierdo ni me pienso perder un partido, ni siquiera el Alemania - Holanda del sábado.
A lo que voy, supongamos que tengo un dinero y lo quiero invertir, y como quiero tener una cartera diversificada pues creo que debo tener algo de renta más o menos fija, así que decido comprarme una plaza de garaje por la zona de Cuatro Caminos en Madrid. La plaza tiene 12 m2 y descontando el IBI, comunidad… pongamos que nos quedan limpios al mes más o menos 100 €, al año 1.200. Como el precio por m2 es de 3.275 € aproximadamente, la plaza me cuesta unos 39.300 € Total que le saco una rentabilidad así un poco en bruto del (1.200 / 39.300) 3%. Por cierto, que no he incluido el IVA, es que ahora como ha subido ya no sé cuál es, o sea que seguramente será algo menos.
Pero me parece un poco pobre y decido mirar una alternativa de rentabilidad fija y en el largo plazo… Pues nada, Bonos del estado a 10 años, que resulta que ahora ofrecen una rentabilidad a día del cierre de hoy del 4,67% Un 50% más de rentabilidad, lo tengo claro Bonos del Estado.
Mi pregunta es la siguiente, ¿qué precio tendría que tener el m2 de mi plaza de garaje para que me diese una rentabilidad similar? Pues calculado otra vez en bruto tendríamos que hacer 1.200 / 0,0467 y resultaría que el precio de mi plaza de garaje sería de 25.695 € y el precio por metro cuadrado sería de 2.141 €
A mí esto me parecería un precio más o menos “razonado” para un aplaza de garaje, pero se me escapa de todas todas el precio actual de 3.275 €/m2. Esto es precisamente lo que recoge el índice BRIX, en el gráfico de arriba, por un lado el precio de la oferta y por otro el precio de la demanda, calculado como el precio comparado con una rentabilidad alternativa, en este caso Bonos a 10 años. Aclaro que para el gráfico en lugar de hacer un cálculo rápido como el del ejemplo he hecho un VAN a 20 años, tomando como inversión inicial la plaza de garaje y como último flujo de caja después de 20 años la inversión inicial descontada con la rentabilidad del Bono. (Tampoco hay tanta diferencia).
Claro, así que hoy me han enseñado un portal inmobiliario que se llama ivive.com que tiene una pestaña para ver el movimiento del mercado y como no podía ser de otra manera, es casi una línea recta, en concreto para la zona de Cuatro Caminos y no digamos si tomamos España en su conjunto, en definitiva, no existe un mercado inmobiliario sencillamente porque la oferta no se cruza con la demanda. De hecho, fíjate que los precios que se nos dan siempre son precios de oferta, no precios de compra venta como ocurre con cualquier acción de bolsa donde el precio que se nos da es el último de compra venta, de transacción real.
Pues eso, que ayer me compré un libro en Bubok.
El libro se titula El sembrador de sueños y lo ha publicado un amigo mío, Alfonso Trallero. Todavía no puedo contarte si me gusta o no, porque aún no lo he recibido, me han pasado un enlace que me dice que lo están “cocinando”, y eso está bien porque me permite hacer el seguimiento y conocer los tiempos de espera.
La historia de Bubok no es nueva, porque lleva ya un par de años funcionando más o menos, así que no te la voy a contar, tan solo apuntar que se trata de una plataforma on-line donde subes tu libro y cuando alguien decide comprarlo lo puedes descargar o lo imprimen bajo demanda y te lo hacen llegar.
Vaya por delante que a mi esta historia me gusta y me gusta mucho, porque permite dar a conocer tanto talento como hay por ahí fuera pero tengo alguna duda y siempre dicha desde el respeto hacia los empresarios que han puesto en marcha esta plataforma.
Me explico, para que cualquier negocio funcione son necesarias dos condiciones, que haya margen y que exista mercado, oferta y demanda. Que hay margen se supone, pero tengo mis dudas del mercado. Porque evidentemente hay oferta, pero ¿hay demanda?
¿Por qué compramos libros? Basicamente por tres razones, la primera académica, porque lo necesito para mis estudios o trabajo. En este sentido, los libros que ofrece Bubok son sobre todo de informática y no parece que puedan competir con el montón de buenos manuales online y descargables que hay por la Red o por qué no dedirlo, con los disponibles en librerías. La segunda, por temas de interés personal, pongamos la pesca y aquí, pues al menos para mí, la experiencia de buscar algo que me resultase interesante no ha sido comprarable con perderse en una librería, eso es otro cuento. Y la tercera y esta me importa, porque alguien me lo ha recomendado o he oído o leído referencias buenas de un libro y entonces voy y me lo compro. Aquí es donde entiendo que Bubok puede aportar valor de verdad, pero al autor que le queda mucho camino por recorrer, necesariamente tendrá que “mover” su libro, decirlo a sus amigos, familiares, a su contactos de cualquier red social y entonces esperar que tenga una buena acogida entre ellos y la labor de comunicación tenga un efecto multiplicador.
Al final un libro es un producto más de consumo y como cualquier otro, exige ese esfuerzo comercial imprescindible que permita darlo a conocer y gracias a una plataforma como Bubok es posible, pero nadie dijo que fuera fácil.
Pero hay algo más (y esta reflexión no es mía, es de mi compañero de trabajo Luis), Bubok es una comunidad, una comunidad de creativos, de autores de libros y como personas somos sociales y desde siempre hemos necesitado integrarnos y formar parte de una comunidad que nos reconozca a nosotros mismos, eso es fundamentalmente Bubok. Sin embargo me quedé con la sensación de que no está muy terminado este aspecto en Bubok, trabajarlo un poquito más contribuiría a hacerlo una plataforma de proyección de talento incuestionable.
En el mundo del Software Libre la comunidad es más generosa y sobre todo agradecida y no ahorra en destacar las contribuciones que resultan interesantes en cualquier proyecto y aquí eso, de momento, pues lo he hechado en falta.
En cualquier caso, seguro que Bubok termina siendo una gran historia sino lo es ya y yo todavía no me he enterado, que es muy probable.
Madrid, Julio de 2005 (en el despacho de un inversor privado…) “Si lo conseguimos habremos inventado la pólvora.” Exactamente esto fue lo que me dijo en una charla informal uno de los inversores privados más exitosos de este país; pero esta no fue su mejor apuesta.
Por entonces él había invertido en un proyecto (me reservo el nombre) que proponía la compra venta de empresas entre particulares, pero su objetivo, tal y como me comentaba era llegar a crear un mercado paralelo al mercado de valores español, un mercado OTC (Over The Conter) de modo que cotizasen las acciones de las empresas en compra-venta… pero no lo consiguieron.
Sin embargo, al otro lado de la charca estaban cocinando exactamente la misma idea, y cinco años más tarde parece que la gente de http://www.sharespost.com han inventado la pólvora.
Esto funciona así, (más o menos)… Supongamos que tienes una compañia “Chiringuito.Inc” y necesitas liquidez, que es básicamente para lo que las empresas cotizan en los mercados de valores. Pues nada, te das de alta y cumplimentas los formularios definidos por ellos que basicamente hacen una radiografía financiera de la compañía. Una vez aceptada tu propuesta de cotización por Sharespost y de acuerdo a tu documentación ”sales a bolsa” ¿A qué precio? Pues a lo que tú digas, si dices que Chiringuito.Inc vale 1.000 $ y tiene 100 acciones pues cada acción valdrá 10$. Y ahora vas y dices, vendo 30 acciones de mi empresa a 10$ la acción. Entonces otro que ha estudiado la documentación financiera de la empresa y ha hecho su propia valoración y resulta que al final le interesa dice… Pues hombre, a 10$ no veo yo que sea para tanto la cosa pero para 8$ sí que lo veo y lanza su correspondiente oferta de compra. Entonces tú, CEO de Chiringuito Inc. que necesitas la pasta vas y mejoras tu oferta a 8,50$ y el otro dice, compro… y se inventó la polvora, se creó el mercado, oferta y demanda se cruzaron y todo eso al margen de los mercados regulados.
Tanto es así que ya tienen su propio índice Venture Backed Index…
| VENTURE-BACKED INDEX |  |
COMPANY INDEX VALUES | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
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Y ahí las tienes cotizando a Twitter, Facebook, LindeLab (SecondLife)… y si te registras pues nada, verás más información que merece la pena, por ejemplo ¿cuánto vale FaceBook? Venga, te lo voy a decir, 16.512.000.000 $ ¿Qué? Chulo, ¿eh?
Hay más cosas interesantes, verás todas las empresas que cotizan, seguramente entre ellas, “the next big thing”. Si no lo es esto ya. Regístrate, date una vuelta, merece la pena.
Bueno, pues al final llegó mi pasta, en un par de días ahí estaba en mi cuenta virtual. Luego mande el contrato firmado junto con una fotocopia de mi DNI y a la semana me activaron la cuenta para hacer préstamos… El contrato, ahí va una foto, tiene un montón de letra pequeña que por cierto no leí, como tampoco leo el contrato de la VISA, ni un contrato de coche de alquiler, me fío y listo.
Pues hoy he hecho mis primeros dos préstamos, y te cuento; el perfil de las personas que reciben el préstamo se divide en perfil A, B y C dependiendo de la calidad crediticia de cada uno de ellos y lógicamente dependiendo de esa calidad pues puedes obtener más o menos rentabilidad con tu préstamo asumiendo lógicamente más o menos riesgo.
Antes de empezar a prestar he ido a buscar algún sitio que me explicase cómo hacerlo y no lo he encontrado, no estaría de más que lo pusieran, pero en fin, como soy un tipo muy despierto yo solito lo he deducido. También pasa que para lanzar alguna consulta, hay que cambiar de ventana, podrían tenerlo abajo disponible en todas las páginas, eso sí, responden rápido y bien, el servicio de atención es bueno.
Inicialmente he elegido un usuario tipo A y este usuario aceptaba préstamos máximo al 6%, la recomendación de Comunitae era del 6% y teniendo en cuenta que las comisiones de Comunitae son del 1% pues he decidido prestar al 6%. Me ha sorprendido que inmediatamente después de prestar, el préstamo quedara aceptado, cuando el botón dice “Pujar”, yo esperaba que la persona que recibe el préstamo lo aceptara o no, pero en fin, es como es.
Luego he ido a prestar a un usuario tipo B, ahí el máximo aceptado era del 10% y lo recomendado por Comunitae era del 10% así que he ido a prestar al 10% y sólo podía hacerlo al 6%, en una ventanita se desplegaban los posibles tipos de préstamos y sólo salía hasta el 6%, lo mismo que me dejaba en el usario tipo A. He mandado una nota a Comunitae para que le echen una ojeada.
He abandonado la sesión y he vuelto a entrar y entonces ya podía prestar hasta el 10%, el menú desplegable de tipos iba hasta el 10% y en esta ocasión he prestado al 8%, dos puntos por debajo del máximo que aceptaría el prestatario, pero la subasta se ha aceptado al 10% y eso ya me ha chocado bastante, mejor para mí, pero claro, eso no era lo que esperaría la persona que esperase el préstamo. También he mandado una nota a Comunitae para que le den una vuelta.
Total, que yo pensaba que uno hace el préstamo a un interés y el usuario que recibe el préstamo decide si lo quiere o no de modo que obligaría a la gente a rebajar el tipo de préstamo pues se supone que competimos contra otros a la hora de prestar. Pero no, no va así, por lo visto se marca un máximo al que estás dispuesto a aceptar el préstamo y te entrar todos los préstamos que estén igual o por debajo de ese tipo de interés. Claro, que lo sorprendente es que incluso prestando por debajo, el prestamo le llegue al máximo marcado, eso lo tienen que revisar y lo de tener que salir de la sesión y volver a entrar también.
Dicho esto, el caso es que inicialemnte he prestado 100 € al 5% y otros 100 € al 10%, rentabilidad media 7,5% si le quito el 1% que se queda Comunitae me quedo en un 6,5%, que no está nada pero que nada mal. Ahora puedes decirme, sí, pero, ¿y si no te pagan? Bueno, por eso obtengo esa rentabilidad tan buena, ¿no? ¿Acaso no has invertido alguna vez en bolsa en compañías consolidadas y has perdido dinero? Pues eso.
Seguiré contando más cosas, porque tiene tela, además es que soy un firme convencido de esta iniciativa hasta que se me demuetre lo contrario. Entiendo que están empezando y tienen que ir corrigiendo y mejorando cosas pero sinceramente, creo que merece mucho pero que mucho la pena Comunitae proponiendo a la Sociedad Civil como verdaderos agentes dinamizadores la economía, mejorando el mercado de oferta y demanda de capitales hasta ahora sólo limitado y reservado a los bancos. Ojala pronto amplíen el servicio ofreciéndolo también a empresarios, autónomos, emprendedores, eso ya sería la torta. Les deseo toda la suerte del mundo.
Bueno y ahora a recibir mensualmente mis dividendos. (Eso espero).
En España, en Agosto, más de 10.000 pueblos celebran sus fiestas patronales coincidiendo con la Virgen de Agosto y los ayuntamientos que están más secos que la mojama recurren a subastar por ejemplo las piezas principales del toro que, por lo menos antes, mataban los quintos. De algún sitio hay que sacar fondos para el moscatel y las pastas, la verbena y las vaquillas. Pues eso, que se recurre a la típica subasta de galerías de arte pero en su versión popular, solomillo del novillo por 60 €, a la una, 65! he oído 70? 75! 75 a la una, 75 a las dos, 75 a las tres. El solomillo para el figura del fondo con el gorro de paja. Trado de vino, en bota claro, y a otra cosa. Pues esta es la subasta al alza.
Otra es la inversa, la que han pretendido muchos portales aliados con la banca; anuncian que tal día sacaran a subasta pongamos 100 pisos; tú vas a ver cuales te interesan más o menos y el día que se celebra la subasta te plantas delante del ordenador y a esperar que empiece la subasta. Sale a subasta uno de los pisos que te interesa por 300.000 €, pero te parece caro y esperas a la próxima vuelta, esperando que nadie más se lo lleve a ese precio. Has tenido suerte, ahora por 275.000 € y así hasta que el precio que ofrecen te encaja y te lo quedas o se lo queda otro o lo retiran porque a un precio más bajo no interesa venderlo.
Pero hay otra subasta más interesante, la holandesa, supongamos que una empresa quiere contratar un servicio “el que sea” y convoca a cinco proveedores una mañana delante del ordenador, previamente todos han presentado su proyecto y han sido validados por la empresa que demanda el servicio. Los cinco proveeddores, cada uno en su oficina se conectan al portal donde la empresa publica las ofertas y hace su primera oferta, el servicio “el que sea” lo pago a pongamos 200.000 € Lógicamente la empresa lanza su propuesta a un precio durísimo, donde a penas se cubrirán gastos y en general todas las empresas esperaran a que la empresa demandante lance una mejor oferta. Pero sólo en general porque siempre habrá algún proveedor más necesitado de entrar en la cuenta y al ver la pasta encima de la mesa dará por buena esa oferta, dejando con la boca abierta al resto de proveedores. No falla, una y otra vez se repite la misma historia y lo sé por experiencia.
Siempre me ha llamado la atención que en le mercado inmobiliario sea la oferta y no la demanda la que ponga el precio, parece de chiste pero es verdad, ¿qué pasaría si alguien visitase cinco pisos y lanzase cinco ofertas no necesariamente iguales a todos y cada uno de los propietarios informándoles de que nuestra oferta es firme y que también la ha hecho llegar a otros cuatro y que además sólo tiene dinero para un piso? Pues seguro que alguno de esos cinco daría por buena la oferta, sino más de uno, y liquidaría el piso a un precio bastante por debajo de lo que inicialmente esperaba pero por lo menos lo ha vendido, se ha llevado la pasta.
Estaría chulo montar una cosa así por Internet.
El mercado inmobiliario era hasta ahora el único que mantenía el mismo modelo de negocio desde que se inventó, esto es, desde siempre, porque el hombre siempre ha necesitado una vivienda, mejor o peor, pero siempre la ha necesitado.
Por mucho portal web que saliese al mercado, por mucha tecnología que se pusiera para facilitar las cosas, por mucho valor diferencial que quisiera dar una inmobiliaria, al final, era siempre lo mismo; esta es la oferta y esto es lo que hay.
Los promotores, compraban suelo, y hacían pisos; tantos de 1, tantos de 2, algunos menos de 3 y casi ninguno de 4 dormitorios, un poquito de espacios comunes, piscina y listo. Se marcaban los precios y el comprador tenía, quisiera o no, que adaptarse a la oferta y lo que es peor, al precio.
Siempre he echado en falta una curva del precio de la vivienda, pero una curva real, porque todo lo más que teníamos era precio de la oferta, pero faltaba por todas partes el precio de la demanda, no por nada, sino porque tal y como estaba montado el cuento era imposible ofrecerlo.
Es curioso, porque cuando uno sale a vender, primero tiene que hacer un montón de llamadas y enviar otros tantos correos, hasta que finalmente cierra una visita y luego ya veremos si vendo o no. Esta claro que quién está marcando las reglas del juego desde el principio es el cliente, que por cierto, es el que tiene la pasta. Pero en el mercado inmobiliario es al revés, ere tú el que tienes la pasta, o al que se la va a prestar el banco, y el que sin embargo tiene que tomar la iniciativa. Como diría el filósofo griego, ¡ay que joderse!
Pero con lo que no contaba nadie es que algún día, alguien en Internet sería capaz de organizar a la demanda y cambiar las reglas del juego y eso es lo que es NationalBLS. La iniciativa es muy sencilla, pero increiblemente potente. Aquí quien manda es el comprador, dice más o menos lo que quiere y lo que está más o menos dispuesto a pagar y es el vendedor el que tiene que tomar la iniciativa y encajar su oferta con la demanda. Resultado, el comprador mejora su precio y el vendedor vende antes, ya que sino se da prisa, será otro el que iguale la oferta propuesta por el comprador.
Habrá que ver si esta iniciativa encaja o si será otra parecida, si es demasiado pronto o llegá en el momento justo, pero empiezan ha surgir iniciativas similares en otros sectores (Aroxo) con este mismo planteamiento desde la demanda, reflejando en definitiva un cambio en las reglas del juego. Pocero, the party is over! ¡Por fin!
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